Ежедневный Обзор Рынка От Компании Гк Forex Club Опции

[FOREX CLUB]

Послевкусие пресс-конференции
Драги все же припас сюрприз, хотя и напрямую не комментировал валютную динамику евро. Первая половина дня прошла на позитиве в ожидании Драги и его молчаливого согласия. Однако глава ЕЦБ заговорил о негативных эффектах для экономики и обрубил ралли EUR на корню. В итоге, EUR/USD закрыла день в области 1,34, а GBP/USD - у 1,5690.

EUR/USD с утра находилась в позитивном настрое, предвкушая не заседание ЕЦБ, а выступление Драги, на котором он будет молчать и тем самым поддерживать рост единой валюты. Открыв день на 1,3521, пара достигла максимума 1,3577, однако затем надежды начали таять. Да, управляющий центробанка признал, что рост евро - признак доверия инвесторов, но…курс валюты дожжен отражать экономическое состояние региона. Текущие уровни не представляют опасности, однако дальнейший рост может вызвать негативное влияние на экономику. Это стало приговоров, и пара обвалилась к минимуму 1,3370, вблизи которого и закрыла сутки.

GBP/USD с утра пристроилась в районе минимумов 1,5650-70, укрепившись лишь на 20 пунктов с начала торговых суток. В 13.45 мы наблюдали за выступлением будущего и настоящего глав Банка Англии. Карни не сказал ничего четкого по поводу монетарной политики в британских реалиях, намекнув на то, что будет осторожнее с использованием нетрадиционных инструментов. Со вздохом облегчения пара пробила 1,57, после чего добралась до максимума 1,5767. Однако к завершению торгов пара откатилась в район 1,57.

USD/JPY, как мы и предполагали, взяла паузу перед новой атакой с целью на 1,95. Пока что сил у пары недостаточно, да и катализаторов особо не наблюдалась. День был открыт на отметке 93,49, затем пара достигла максимума 93,91, но скатилась в район 93,40 к закрытию торгов.

Прогноз на пятницу, 8 февраля 2013 года

Тот факт, что Драги потратил столько времени на обсуждение валютного курса и последствий его роста, говорит о том, что динамика EUR все же оказывает влияние на монетарную политику ЕЦБ. Ценовая стабильность - главный приоритет центробанка, так что если евро слишком подорожает, интервенции (вербальной или реальной) не избежать. Таким образом, несмотря на то, что экономические индикаторы говорят о постепенном восстановлении региона, вчерашнее выступление Драги явно поставило ограничитель на рост EUR в краткосрочном периоде. Таким образом, не исключаем временного отката EUR/USD, однако нижняя граница 1,3270 будет сдерживать дальнейшее падение.

Несмотря на то, что Великобритания не планирует публикацию значимых показателей на сегодня, GBP/USD может показать укрепление, благодаря двум факторам. Во-первых, нижняя граница 1,5640 достаточно сильная для прорыва, и он дважды не удался. Во-вторых, на сравнении "настрой Драги и настрой Карни (будущего главы Банка Англии)", последний пока выигрывает, что и транслировалось в соответствующую динамику EUR/GBP. По GBP/USD цель на 1,5770 вполне реальна, а дальнейший рост в район 1,5860 возможен только при дополнительном катализаторе.

USD/JPY исчерпала запал. Она быстро взяла 80, 85, 90 и даже пересекала 94, однако 95 - это сильный уровень сопротивления. Несомненно, пара остается в восходящем тренде, однако не будет ничего удивительного, если на некоторое время пара испытает коррекцию, возможно, в район 92,25. По последним данным, Абэ планирует принять решение по кандидату на должность главы Банка Японии уже в этом месяце. Все претенденты настроены достаточно мягко, так что именно момент объявления может стать тем самым катализатором к пробою 95,00.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/

[FOREX CLUB]

Экономическая статистика снова в тренде

Пятница дала пищу для размышлений. Наконец, падающий фондовый рынок США перестал тянуть за собой USD: американская валюта укрепилась против европейских коллег, и понесла потери лишь протий иены. В итоге, EUR/USD завершила неделю на 1,2994, а GBP/USD - на 1,5197.

EUR/USD попала под давление на выходе слабоватых данных по розничным продажам Германии, которые в апреле сократились на 0,4%. Кроме того, и аналогичный показатель Франции снизился на 0,3% м/м. Таким образом, рынок труда уже начинает оказывать негативное влияние на потребительские расходы европейцев. Дополнительным фактором давления для пары стали комментарии главы Банка Италии Виско о вероятности дополнительного снижения процентной ставки центробанком. Учитывая, что он является членом управляющего совета ЕЦБ, эти слова не стоит игнорировать. Итак, пара от уровня открытия 1,3046 скатилась к минимуму 1,2943 и вернулась к 1,2994 на закрытии.

GBP/USD держалась более стабильно, чем EUR/USD. Несмотря на то, что пара растеряла всю дневную прибыль, она все же смогла закрыть день лишь в небольшом минусе. Экономические данные не принесли ничего нового и интересного. Число одобренных заявок на ипотеку выросло лишь на 53 674 против прогнозных 54 000. А индекс потребительского доверия GFK подрос до -22 от -27 отмеченного ранее. В итоге, пара от уровня открытия 1,5227 достигла максимума 1,5239, потом скатилась к дневному минимуму 1,5139, завершив торги вблизи 1,52.

Экономические данные из США в пятницу подавали противоречивые сигналы: потребительские доходы не выросли, расходы и вовсе упали на 0,2%, дефлятор PCE остается на низком уровне, однако индекс PMI Чикаго достиг более чем годового максимума, а индекс потребительского доверия Университета Мичигана был пересмотрен на повышение. Тем не менее, это не помогло USD/JPY восстановить свои позиции: пара от уровня открытия 100,72 скатилась к минимуму 100,21, и хотя пара пыталась восстановиться в течение дня, закрытие произошло на уровне 100,43.

Прогноз на понедельник, 3 июня 2013 года

На самом деле пятница стала разворотной точкой в плане рыночных настроений в отношении USD. Сначала намеки Бернанке, а затем и высокая волатильность японского фондового рынка привела к широкомасштабному падению американских индексов после продолжительного ралли. И что интересно, USD тоже продавался в связи с корректировкой избыточного числа лонгов. Однако в пятницу американская валюта смогла укрепиться против EUR и GBP на фоне дальнейшего падения фондовых индексов. Это означает, что большая часть позиций уже скорректирована, и инвесторы ищут аргументы для выбора дальнейшего направления движения.

И если на прошлой неделе солировали рыночные настроения, то на этой неделе главную роль будут играть экономические релизы. Естественно, основным событием станет публикация данных по состоянию рынка труда США (долгожданный NFP). Однако не менее важным будет и заседание ЕЦБ по монетарной политике, особенно в свете последних невпечатляющих данных с рынка труда и розничного сектора Германии. Кроме того, усиливаются слухи о том, что вот-вот будут введены отрицательные депозитные ставки, и даже если этого не произойдет на ближайшем заседании, Драги вполне может дать соответствующий намек. А это значит, что у EUR/USD довольно высокие шансы вернуться к 1,28 к концу недели, конечно, если NFP совпадет с прогнозным значением или превысит его.

На текущей неделе мы увидим и заседание Банка Англии, хотя вряд ли на нем будут внесены изменения в курс монетарной политики ЦБ. Последние отчеты не дают четких сигналов о восстановлении или спаде в британской экономике, что может заставить представителей MPC отложить решение на июль. Таким образом, внимание будет переключено на данные по деловой активности в сфере услуг и обрабатывающей промышленности. Если рост индексов PMI продолжится третий месяц подряд, GBP/USD вполне может разорвать все связи с EUR/USD и направиться к ближайшему сопротивлению 1,5260, после чего целью станет 1,53.

С USD/JPY все сложно. Спрос японцев на иностранные облигации продолжает падать, а государственные облигации остаются в фаворе, что означает, что падение пары может продолжиться. Вдобавок, появившаяся недавно статья в газете "Рейтер" о том, что Государственный пенсионный инвестиционный фонд не планирует менять пропорции активов в своем портфеле, говорит о том, что и с его стороны вряд ли увеличится спрос на иностранные бонды. А если так, то о росте USD/JPY можно забыть на ближайшее время. Поддержка 100,00 остается довольно сильной преградой на пути вниз, однако если данные из США разочаруют, ближайшая цель будет в район 99,40.


Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/