Аналитика И Рекомендации Ифк «солид», Фундаментальный и технический анализ. Опции

[ЗАО ИФК СОЛИД]

Всем доброго времени суток!

Представляем вашему вниманию аналитическую ленту ИФК «Солид», которая направлена на весь комплекс фондового рынка России, включая акции, облигации. Аналитика включает в себя фундаментальный и технический анализ рынков.

Закрытое акционерное общество Инвестиционно-финансовая компания «Солид» учреждено в октябре 1994 г. и на сегодняшний день предоставляет профессиональные услуги в области брокерского и депозитарного обслуживания, доверительного управления, финансового консалтинга. Компания известна, как активный участник фондового рынка, занимающий ведущее место по объемам сделок и операций на всех основных биржевых площадках и внебиржевых рынках.

ЗАО ИФК «Солид» является одним из лидеров товарного рынка секции фьючерсов и опционов FORTS по объему сделок, а на протяжении 2009 г. стабильно входит в десятку лидеров денежного рынка секции фьючерсов и опционов FORTS по объему сделок. Национальное рейтинговое агентство ежегодно присуждает высшие рейтинги надежности ИФК «Солид», отмечая высокий уровень достаточности капитала и ликвидности.

Санкт-Петербургскому представительству выпала честь представлять проект по освещению аналитики рынков на форуме. С понедельника мы постараемся максимально полно освещать весь спектр аналитических продуктов компании. Будем рады конструктивному диалогу!

Сообщение отредактировал ЗАО ИФК СОЛИД - 3.6.2011, 14:58

[ЗАО ИФК СОЛИД]

Утренний обзор.

Российский рынок вновь показал существенный рост. Нефть вернулась к уровням вблизи $120 на признаках улучшения рынка труда в США.

По итогам торгов 7 июля, индекс ММВБ вырос на +2,06% до 1740,53, а RTS на +1,95% до 1976,90 пункта. После консолидации в зоне сопротивления 1690-1710 ММВБ произошел выход вверх на позитивном внешнем фоне, что и обеспечило российскому рынку очередной мощный скачок к максимальным значениям за последние два месяца. С позиций технического анализа у индекса ММВБ возникает первое сопротивление 1750, а затем уже более серьезная зона 1790-1800. Соответственно, уровни поддержки образовались на 1710 и 1730. Очередное ралли в значительной степени было обеспечено «голубыми фишками»: «Газпром» +3,05%, «Роснефть» +2,56%, «Лукойл» +2,67%, «СургутНефтеГаз» +2,97%, «Сбербанк» +3,12%, «ИРАО» +2,69%. Из историй роста также можно выделить: ТГК-2 +5,07%, ОГК-5 +4,68%, «Иркутск Энерго» +3,54%, привилегированные «СургутНефтеГаз» +3,13%, «Холдинг МРСК» +3,12%. Из немногочисленных историй падения: «ИралКалий» -2,48%, «Разгуляй» -1,55%, ТГК-9 -1,08%.

Фондовый рынок США имел все шансы показать очередной день ралли. Последние данные по Америке говорили о возможностях сюрпризов по рынку труда, которые в полной мере реализовались. По статистике ADP Services, в июне коммерческий сектор американской экономики создал 157 тыс. новых рабочих мест, что оказалось заметно лучше ожиданий. Число первичных обращений за пособиями по безработице на прошлой неделе сократилось до 418 тыс. с 432 тыс. неделей ранее. Благодаря этому, основные индексы смогли довольно легко пробить очередные уровни сопротивления и закрепиться выше их. DJIA прибавил +0,74% до 12719,49, а SNP 500 +1,04% до 1353,22 пункта. Таким образом, подтвердился очередной сигнал на продолжение покупок, а актуальными стали перспективы взятия максимальных значений года, которые находятся на незначительном расстоянии. Впрочем, объемы торгов оставляют желать лучшего и это является одним из существенных рисков неустойчивости текущей тенденции. Основной покупательский интерес сосредоточился в таких секторах, как розничные сети, производители нефти и прочих сырьевых товаров. Кроме того, лидером роста стал финансовый сектор.

Новый день в Азии начался ростом. Позитивные данные из США по рынку труда обещают улучшение потребления продукции, поставляемой азиатскими экспортерами. Индекс MSCI Asia-Pacific подрастал на +0,8%, что позволило ему выйти в плюс относительно конца 2010 г. Покупательский интерес сосредоточился в экспортных компаниях, а также в производителях углеводородов. Впрочем, рост на рынке носил фронтальный характер. Японский Nikkei 225 прибавлял около +0,8% в последний час торгов, а китайский Shanghai Composite ушел на дневной перерыв с ростом всего на +0,2%. Китайский рынок испытывает давление со стороны ожиданий данных по инфляции, которые выйдут в субботу 9 июня. Аналитики прогнозируют, что рост цен может составить более 6% в июне.

После впечатляющего ралли накануне, нефть немного корректируется вниз. Североморская смесь Brent 7 июня взлетела более чем на 4%, закрывшись выше отметки в $118 за баррель. При этом американская WTI показала более скромный рост, что в очередной раз привело к расширению спрэда между двумя индикативными фьючерсами почти до $20. Статистика Минэнерго не была столь «бычьей», хотя и показала снижение запасов нефтепродуктов вместо ожидаемого роста. На неделе, завершившейся 1 июля, запасы нефти в США сократились на -0,9 млн. бар. до 358,6 млн. бар. Запасы бензина упали на -0,6 млн. бар., а дистиллятов на -0,2 млн. бар. Статистика потребления продолжает оставаться хуже, чем в прошлом году. Средний показатель спроса за последние четыре недели составил 19,0 млн. бар. нефти в сутки, или на -1,8% меньше, чем в аналогичный период год назад. Спрос на бензин составил 9,3 млн. бар. в сутки, или на -0,6% меньше, чем в аналогичный период год назад. Потребление дистиллятов упало за год на -5,4% до 3,6 млн. бар. в сутки. Тем не менее, взрывной рост Brent был основан на факторах вне США. По статистике МЭА, за время ливийского конфликта, рынок не получил почти 132 млн. бар. легкой нефти. В июне в Северном море проводятся профилактические работы на ряде платформ, что также сокращает поставки. К 10:30 мск, североморская смесь Brent дешевела на -0,5% до $118, а американская WTI на -0,05% до $98,62 за баррель.

Медь в последние дни показала свое упорство в росте. Накануне котировки прорвались через уровень в $9700 за тонну и теперь они находятся в нескольких процентах от своих максимальных значений. 7 июля котировки достигали $9758 уровня, или максимума с 12 апреля. Среди факторов роста также можно отметить сложные погодные условия в Чили и забастовки на медных рудниках от Перу до Индонезии. Кроме того, улучшение данных по США также может стать поводом для повторения годовых максимумов, так как рост занятости является одним из ключевых показателей здоровья экономики. К 10:30 мск, медь дешевела на -0,1%, золото дорожало на +0,1%, а серебро снижалось на -0,27%.

Новый день на валютном рынке сигнализирует о нейтральных настроениях. Сырьевые валюты незначительно изменяются к доллару США. Евро немного уступает доллару в пределах -0,2%. Впрочем, евро несет потери и в других валютных парах, но они также незначительные. Разница в ставках в Европе и США вновь увеличилась в четверг, когда ЕЦБ принял решение о повышении базовой ставки на 0,25 процентного пункта до 1,5%. В заявлении г-на Трише вновь прозвучали слова, что ставка остается все еще низкой, хотя он также отметил риски замедления экономики в Европе. К 10:30 мск, евро слабел к франку Швейцарии на -0,06%, к иене на -0,04%, а к доллару США на -0,09% до $1,434.

Из существенных данных на предстоящий торговый день можно отметить разве что только, конечно: в 16:30 мск безработица в США и число новых рабочих мест (ожидается +90 тыс.). Ситуацию перед открытием торгов на российских площадках можно назвать нейтрально-настороженной. После бурного ралли за последние дни многие игроки могут испытывать сильное желание зафиксировать прибыль. Хотя цели на рост еще не выполнены в полном объеме. Риски снижения индексов на открытии достаточно велики, но потенциал этого движения незначительный. Возможно, что уже на уровне 1730 вновь начнутся защитные покупки, что не позволит «медведям» развить какой-либо успех. Затем ситуация будет определяться статистикой из США, от которой ждут неожиданных сюрпризов.


Взгляд на день.

Анализ и рекомендации.

 Анализ_и_рекомендации_на_день.zip ( 199.83 килобайт ) Кол-во скачиваний: 127