Аналитика от Forexchief, Аналитика от ForexChief Опции

[Аналитик ForexChief]

Аналитика EUR/USD на 26-10-17
Перед долгожданным заседанием ЕЦБ, по данным CFTC, на рынке фьючерсов по евро преобладают медведи. Вопросы, за ответами которые стоит следить внимательно:
• объем сокращения;
• дата и методика полного прекращения QE ;
• возможность реинвестирования средств после срока погашения облигаций;
• опасения ЕЦБ по поводу курса евро.
Вероятнее всего, ЕЦБ сохранит «голубиную» позицию, но можно предположить четыре возможных сценария и соответствующую реакцию евро:
1 (наиболее вероятный). Сокращение объема закупок на €30 млрд., срок закупки облигаций − до сентября 2018г. Реакция евро умеренно негативная, зависит от дальнейших планов ЕЦБ.
2 (вероятный). Объем− на €30 млрд., срок − до июня 2018 г. Реакция – умеренно позитивная.
3 (возможный). Объем − на €20 млрд., срок − до июня 2018 г., реакция – резко отрицательная, с ретестом уровней в зоне 1.1600.
4 (маловероятный). Объем на €40 млрд., срок − до сентября 2018 г. Реакция – активно положительная, часть инсайда по данному поводу уже отработана.
ЕЦБ готов отказываться от QE постепенно, чтобы отвлечь инвесторов от мыслей по поводу повышения процентных ставок. Чиновники должны дополнить решение планами по реинвестированию средств и заявлениями о соответствующей коррекции программы в случае ухудшения экономических показателей.

<<<внешние ссылки доступны при количестве сообщений более 25>>>

Несмотря на смешанные индексы активности в еврозоне, вчерашний рост евро обеспечен позитивом по голосованию в Италии и негативом по доллару на фоне новых конфликтов Трампа со своими законодателями. Спекулятивные объемы активизируются перед пресс-конференцией, но пока объемы на продажу выглядят сильнее. Краткосрочная реакция традиционно будет зависеть от словесных манипуляций Драги.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика EUR/USD на 27-10-17
Спекулянты болезненно восприняли итоги заседания ЕЦБ – надежды на жесткую коррекцию программы QE не оправдались. Срок действия продлен на 9 месяцев, объем выкупа до конца 2017-го сохранится в размере €60 млрд., с начала 2018-го планируется сократить до €30 млрд., ключевые ставки − на прежнем уровне, а речь Драги была «мягкой», но сбалансированной. Регулятор пока не видит признаков роста зарплат и базовой инфляции, хотя частное потребление получает поддержку со стороны растущей занятости, поэтому обещает проводить адаптивную монетарную политику в стиле «возможно все». Повышения ставок стоит ожидать не раньше 2019 года.
Каталония отказалась от результатов референдума и попыток борьбы за автономию, но евро это не добавило позитива. Потеря опоры в районе 1.1720 произошла быстро за счет закрытия раньше срока крупных опционов на 1.1700 (€511 млн.) и 1.1745/50 (€658 млн). Интересно, что азиатские аналитики уверены в росте евро против иены в среднесрочной перспективе.

<<<внешние ссылки доступны при количестве сообщений более 25>>>

Пробой уровня 1.1550 потенциально может вызвать падение еще на 70-100 пунктов, но продавцы понимают, что ситуация с текущим состоянием евроQE не так уж плоха для Европы. Коррекцию до уровня 1.1700/20 могут поддержать новости из США, где вслед за Сенатом проект бюджета одобрил и Конгресс. Республиканцы торопятся внести изменения в налоговый кодекс в соответствии с программой Трампа до Дня Благодарения.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика GBP/USD на 30-10-17
Слабые данные по розничным продажам (даже позитив по ВВП не помог!), отсутствие прогресса в переговорах по Brexit, попытки международных закулисных манипуляций лидеров консервативной партии, а также реакция рынков на решения ЕЦБ обеспечили фунту падение синхронно с евро.
Данные по PMI промышленности в среду и PMI сферы услуг в пятницу особого влияния на текущий курс не имеют. Главным событием недели будет заседание ВOЕ – кроме информации по ставке, особое внимание стоит уделить вербальным манипуляциям с помощью предварительных комментариев, заявления регулятора и пресс-конференции Карни.

<<<внешние ссылки доступны при количестве сообщений более 25>>>

Несмотря на высокую вероятность повышения ставок, прогнозы на сильную реакцию в паре с долларом могут не оправдаться − тем, кто все-таки рискнет пробовать заработать на спекуляциях, можно рекомендовать кросс EUR/GBP. Одноразовое повышение ставок с 0,25% до 0,5% уже заложено в текущей цене, поэтому и в этом случае рост GBP будет непродолжительным. Коррекция ставок до более высоких уровней – маловероятна, но в таком случае цели выше 1.3340 вполне реальны.
Если ставки не поменяют, но предложат сделать это на следующем заседании – снижение ниже 1.2980 будет маловероятно – снимут стопы и вернутся в диапазон 1.3150-1.3220. Если ставки сохранят, но конкретики по срокам повышения не будет – для падения до 1.2800/20 препятствий не останется.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика XTI/USD 01-11-17
Фундаментально ситуация на рынке способствует росту, что связано с ожиданиями продления пакта ОПЕК до конца 2018 года. Дополнительную поддержку оказывают сильные данные из США и еврозоны – спрос на сырье стабилен и снижения не предвидится.
Ирак возобновил ежедневные поставки из Киркук (120-140 тыс.бар/сутки). Для дальнейшего сокращения запасов, к которому стремится картель, должен образоваться существенный дефицит, в то же время Саудовская Аравия в лице Бин-Салмана заявляет, что сильный спрос только поощряет добычу сланцевой нефти. Но это еще раз доказывает, что у ОПЕК нет потенциала для наращивания собственного производства, и продление соглашения о сокращении добычи не полностью добровольный шаг, а необходимость.
Информация о добыче нефти в ОПЕК, публикуемая на этой неделе, может подтолкнуть цены еще выше, если покажет, что в октябре уровень соблюдения соглашения был максимальным. Свою роль в этом сыграл Ирак, учитывая конфликт с курдами, но тот факт, что сокращение объемов не было результатом добровольных усилий, особого значения для текущей ситуации не имеет.

<<<внешние ссылки доступны при количестве сообщений более 25>>>

Данные Baker Hughes рынком проигнорированы, но внимание привлекают сообщения о росте издержек в сланцевой отрасли. Вторник закрылся новым броском вверх на фоне отчета API (сокращение запасов по всем пунктам). Пробой области $53.00/50 без откатов обеспечили крупные промышленные закупки и сейчас в зоне 55.00 формируются новые объемы покупателей, но цены выше 56.00 рынку пока не нужны. На попытках пробоя падение может быть агрессивным.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика GBP/USD на 03-11-17
Состоялось ожидаемое повышение ставки BOE − первое за 10 лет (на 0.25 пп до 0.5%), объем выкупа ценных бумаг сохранен на прежнем уровне (гособлигаций на £435 млрд. и корпоративных бондов на £10 млрд.). Все решения банка совпали с ожиданиями рынка, решение о повышение ставки принято 7 голосами из 9, отмечены опасения по поводу Brexit.
Однако в ответ фунт потерял более двух фигур − помогла пресс-конференция Карни, традиционый лейтмотив которой «идем ко дну, но строго по плану».
Заявлено, что предстоит еще два повышения ставки по 0.25 пп в конце 2019-го и еще раз в 2020 году, базовый прогноз предусматривает сдержанный рост ВВП, динамика потребительского спроса будет слабой, внешняя торговли должна расти только за счет усиления роста мировой экономики и ослабления фунта стерлингов. Ожидается, что инфляция в октябре выше 3% будет пиком из-за ослабления фунта и повышения цен на энергоносители. BOE планирует взять паузу, как минимум, до мая, чтобы оценить более высоких процентных ставок на потребителей и домохозяйства.

<<<внешние ссылки доступны при количестве сообщений более 25>>>

Предпосылок для сильного падения нет, тем более, что зона защиты 1.29 устояла. Аналитики считают текущее падение краткосрочным, но пока фунт обосновался в диапазоне 1.3150-1.3010 и накопления объемов новых покупок пока нет. Фунт на NFP обычно реагирует спокойно, поэтому сильная корректировка текущих уровней маловероятна.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика AUD/USD на 06-11-17
Аусси на своей слабой статистике по розничным продажам и слабом индексе Commonwealth Bank of Australia PMI в секторе услуг полностью растерял все результаты коррекции. Китайские данные только ухудшили ситуацию перед завтрашним заседанием РБА, и на фоне высокого уровня задолженности домохозяйств в комплекте со слабым ростом зарплат Центробанк, вероятнее всего, сохранит ставки. Тон заявления ожидается нейтральным, но спекулянты традиционно будут искать любую возможность снять крупные стопы на уровнях выше 0.77. В течении недели росту AUD может помочь позитивная динамика нефти, которая поддерживается устойчивым спросом со стороны азиатских потребителей и политическими «разборками» в королевской семье Саудовской Аравии (под видом борьбы с коррупцией).

<<<внешние ссылки доступны при количестве сообщений более 25>>>

На данный момент пара пробила нижнюю границу слабого восходящего канала и остановилась в зоне крупных опционов. Среднесрочный нисходящий тренд с целью 0.7600−0.7550 сохраняется, стоит ожидать попытку теста пробитой границы и продолжения падения, как минимум – до зоны защиты. Пробой 0.7530 включит крупные ордера на продажу и вызовет свободное падение до уровней 0.7340 и ниже. Отменой варианта падения выступит пробой уровня 0.7750, что укажет на продолжение роста с целями выше уровня 0.79.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика XTI/USD 08-11-17
В Саудовской Аравии продолжаются начатые в воскресенье аресты чиновников и бизнесменов, обвиняемых в коррупции, закрыт даже частный аэропорт в Эр-Рияд, чтобы исключить возможность побега. Два члена королевской семьи погибли, около 30 – арестованы. Религиозная элита поддержала антикоррупционную кампанию, заявив, что это необходимый аспект в борьбе с терроризмом. Ситуация дополнительно осложняется конфликтом с Ираном: Саудовская Аравия сбила баллистическую ракету над Эр-Риядом, запущенную с территории Йемена, где Иран поддерживает военный конфликт на стороне хуситов.
Данный прецедент вряд ли повлияет на соглашение ОПЕК по сокращению добычи, среднесрочные последствия могут быть в том, что принц бин Салман получит больше власти, а он является известным сторонником продления соглашения на весь 2018 г. До 30 ноября еще есть время на корректировку позиций.

<<<внешние ссылки доступны при количестве сообщений более 25>>>

Страны ОПЕК и союзники также стремятся извлечь выгоду из резкого броска цен, считая это показателем успешности плана по ограничению добычи. Однако на текущий рост влияет и сокращение экспорта (но не добычи!) из Саудовской Аравии, особенно – поставок в США.
Цены сохраняют потенциал дальнейшего движения вверх. Крупные игроки опасаются реакции американских сланцевиков, что пока сдерживает спекулятивный рост, хотя аналитики считают, что WTI вполне может добавить еще $3-4. Продажи не будут актуальны до уровней $55.70-55.50.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика USD/JPY 10-11-17
Визит Трампа в Азию пока не оправдывает позитивных ожиданий для иены, хотя в ходе визита в Японию и прозвучало заявление, что эра стратегического терпения в отношении КНДР окончена. Абэ подтвердил позицию Трампа о том, что Китай является ключом к дипломатическому решению проблемы с КНДР и должен увеличить свои усилия. Тем не менее, плана активных действий со стороны Японии не предлагается. Трамп выразил сильное недовольство в отношении торговых дефицитов Японии и Китая с США, но рынки на текущем этапе не готовы учитывать позицию США о необходимости укрепления валют торговых партнеров против доллара.
Остается надеяться, что визит Трампа в Китай сможет обернуться для рынка позитивным фоном, необходимым для роста доходности американских трежерис и доллара.

<<<внешние ссылки доступны при количестве сообщений более 25>>>

Иена единственная из базовых валют показала активную, а главное – обоснованную динамику в течение недели. Для движения вверх фундаментальных причин нет, очередной слабый отчет из США не помог паре пройти сопротивления выше 114.00; и теперь эта зона усилена опционами следующей недели.
Пара готовится протестировать зону 112.53/111.75 в ближайшей перспективе. Пока на фоне новой информации о перспективах воплощения в жизнь налоговой реформы Трампа иена остановила падение в зоне защиты покупателей 113.20-113.00, но негативный настрой сохраняется.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Аналитик ForexChief]

Аналитика GBP/USD на 13-11-17
В пятницу фунт поддержали неплохие данные прироста производства, что позволило королевской валюте отыграться после очередного, практически безрезультатного, сеанса переговоров по Brexit, а также политических недоразумений, в результате которых свое место в правительстве потеряли министр обороны и министр по международному развитию.
ЕС (в лице Барнье) дал Великобритании неформальный срок в 2-3 недели для принятия европейских вариантов сделки, хотя потенциально допускает выход без торгового соглашения, особенно в связи с вероятной отставкой Мэй в 2018 году или даже раньше. Иначе переговоры по новому торговому соглашению на саммите ЕС в декабре будут невозможны. Заявления Мэй о готовности выплатить £53 млрд. в качестве компенсации за выход оптимизма в общий процесс не добавляет. Кроме того, согласно озвученной официальной позиции, власти Великобритании не собираются оставлять Северную Ирландию в едином рынке ЕС или таможенном союзе с ЕС после Брекзита. Тем не менее, обе стороны выразили надежду, что им удастся преодолеть тупик в переговорах до конца года.

<<<внешние ссылки доступны при количестве сообщений более 25>>>

На динамику будет оказывать влияние статистика (инфляция, безработица, розничные продажи): если данные будут сильно отличаться от прогнозных значений – может пройти волна спекулятивных продаж. Пока небольшие объемы отложенных позиций и гэп на открытии недели показывают, что рынок к радикальным мерам еще не готов. Актуальный диапазон прошлой недели с рисками снижения – сохраняется. Пробой уровней 1.32-1.3120 определит направление до появления новой информации по Brexit.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта. Компания не несет ответственности за результаты работы, которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.

[Nina]

Скорей всего коррекция закончилась по парам мажорам, и можно уже вставать в шорт по индексу доллара