Аналитика от компании Ic Markets, форекс аналитика Опции

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 01.04.2015 г.

Покупайте доллар на ожиданиях сильных данных из США

Во вторник склонность инвесторов к рискованной игре заметно снизилась на фоне укрепления американского доллара и оживших после пятничного выступления Йеллен ожиданий решимости ФРС поднять ключевую процентную ставку летом этого года.

Начатое в понедельник снижение основных валют, а также золота и котировок нефти четко укладывается в эту картину. Создается впечатление, что ФРС с большим желанием ищет причины для повышения ставок прекрасно понимая, что существует не только риск резкого роста инфляции по причине ожидаемого повышения заработных плат и сильного рынка труда, но и необходимость приучать экономику жить не в условиях мягкой денежной политики, приучить бизнес существовать и развиваться в условиях нормального ее состояния. За последние шесть лет, а это срок немалый, кризисные бури заставили ЦБ проводить беспрецедентные меры по поддержке экономики и это уже настолько приучило бизнес к такому положению вещей, что уже ему хочется бесконечно пользоваться низкими процентными ставками, поддержкой государства, что он уже, похоже, не мыслит себя в другой парадигме.

Вчера президент Федерального резервного банка Ричмонда Дж. Лэкер сообщил, что существуют «веские основания» для начала повышения краткосрочных процентных ставок на июньском заседании Федрезерва. Он также заметил, что не видит все еще в полной мере влияния на экономику сильного доллара. Он добавил, что ожидает в этом году возвращения инфляции к уровню в 2.0%. И несмотря на то, что члены ФРС не дают сигнала о том, что есть вероятность повышения ставок на следующем заседании и большинство ратует за то чтобы их поднять в этом году. Многие из них говорят в открытую, как Лэкер или Локхарт о начале реального рассмотрения этого вопроса уже в июне. И даже сама председатель ФРС Дж. Йеллен ранее замечала, что с июньского заседания начнется полновесное рассмотрение этого важного вопроса.

Опубликованные во вторник данные по экономике США были позитивные и поддержали американскую валюту, но сильнее всех порадовал долларовых «быков» индекс доверия потребителей от Conference Board, поднявшийся до 101.3 пункта против прогноза понижения до 96.0 пункта с предыдущего значения в 98.8 пункта. Это важный опережающий индикатор, который показывает вероятные расходы потребителей, которые являются составляющей частью экономической активности.

Сегодня будут озвучены данные по занятости в частном секторе от ADP. Прогнозируется повышение количества новых рабочих мест в диапазоне от 212 000 до 259 000. Консенсус прогноз от Bloomberg 230 000. Помимо этих цифр будут представлены и данные индекса деловой активности в производственном секторе PMI. Здесь ожидается некоторое снижение роста в месячном выражение с уровня в 52.9 пункта до 52.5 пункта.

Можно предположить, что, если данные из Штатов будут позитивны и укладывать в русло ожиданий или окажутся даже выше их – это приведет к резкому укреплению американского доллара.

Главное в новостях (время московское):
10:30 Швейцария Индекс деловой активности в производстве март - прогноз 47,2; предыдущее значение 47,3
11:00 Еврозона Окончательный индекс деловой активности в производстве март - прогноз 51,9; предыдущее значение 51,9
11:30 Великобритания Индекс деловой активности в производстве март - прогноз 54,5; предыдущее значение 54,1
15:15 США Изменение числа занятых вне сельского хозяйства от ADP март - прогноз 230 000; предыдущее значение 212 000
16:00 США Выступление члена FOMC Уильямса
16:45 США Окончательный индекс деловой активности в производстве март - прогноз 55,3; предыдущее значение 55,3
17:00 США Индекс деловой активности в производстве от ISM март - прогноз 52,5; предыдущее значение 52,9
17:00 США Расходы на строительство февраль - прогноз -0,1% м/м; предыдущее значение -1,1% м/м
17:00 США Производственные цен от ISM март - прогноз 38,1; предыдущее значение 35,0
17:30 США Запасы нефти и нефтепродуктов за неделю 22-28 марта - предыдущее значение 8,2 млн баррелей
17:30 США Выступление члена FOMC Локхарта

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets




ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 01.04.15 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара не смогла перед началом торгов в Европе вырасти выше уровня 1.0800 и продолжает оставаться в нисходящем тренде.

Техническая картина:
Цена находится ниже линий индикатора Alligator, что указывает на вероятность продолжения снижения. Индикатор АО расположен выше нулевой отметки. АС подрастает, но находится ниже нулевого уровня. Balance Volume (OBV) снижается.

Торговые рекомендации: Продаем пару при пробитии уровня 1.0765 с локальной целью 1.0655 на фоне сильных данных из Штатов.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением аналитика



КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 01.04.2015 г.

Сильные данные из еврозоны не могут помочь евро

Торги в Европе начались с укрепления американской валюты. Основным драйвером этого по-прежнему является ожидание хороших данных по занятости в Штатах с последующей вероятность повышения ставок уже в июне этого года. Сильные данные от ADP несомненно поддержат доллар.

Опубликованные данные индексов деловой активности Испании, Франции и еврозоны оказались лучше прогнозов, но не смогли поддержать евро, оказав ему только локальную поддержку. На небольшом росте евро начали опять активно продавать против доллара. Пара пока нашла поддержку на уровне 1.0740, но преодоление его приведет, вероятно, к падению уже к 1.0655-55.

Пара EURUSD находится на уровне 1.0744 (+0.11%), GBPUSD - 1.4840 (+0.16%), USDJPY - 119.97 (-0.13%).

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets



Сообщение отредактировал IC Markets - 1.4.2015, 8:13

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 09.04.2015 г.

Публикация протокола вызвала волну оптимизма

Опубликованный в среду протокол последнего заседания ФРС показал, что на момент заседания 17-18 марта мнение членов ФРС по вопросу начала повышения ставок в июне разделились. Часть высказалась за то чтобы ставки повысить в июне, а часть указало на то, что крепкий доллар негативно влияет на экономику сдерживая экспорт. Такое содержание протокола оказалось неожиданным для рынка и вызвало новый всплеск оптимизма, что Федрезерв может пойти все-таки на повышение ставок летом этого года.

На фоне этих новостей доллар вырос на рынке и особенно против евро. Но что важно, так это то, что заседание ФРС проходило перед публикацией, как оказалось заметно более слабых данных по занятости в Штатах, которые вышли в начале апреля, одни только цифры по занятости в несельскохозяйственном секторе показали значительно меньший прирост новых рабочих мест – 126 000 против прогноза роста в 230 000, а также других производственных показателей и розничных продаж, которые также оказались хуже. Эта негативная динамика заставила некоторых членов ФРС, которые ранее выступали активнее за повышение ставок летом смягчить в этом отношении свою позицию. Но рынок вчера и сегодня в азиатскую торговую сессию отыгрывал реакцию на протокол и не более того.

Вышедшие утром данные по немецкой экономике показали, что она продолжает себя хорошо чувствовать. Объемы экспорта и импорта заметно выросли. Экспорт на 1.5% в феврале против падения на 2.2% месяцем ранее, а импорт на 1.8% против снижения на 0.2%. Объем промышленного производства также подрос на 0.2% против снижения в январе на 0.4%. Сальдо торгового баланса также выросло на 19.7 млрд евро против 19.6 млрд евро.

Основная валютная пара, которая вчера пострадала больше других продолжает спускаться к нижней границе ценового диапазона 1.0700-1.1040. Вполне вероятно, что она найдет сопротивление на отметке 1.0700, так как противоречие между позитивным протоколом и последующими экономическими новостями будут, вероятно, сдерживать снижение пары.

Сегодня пройдет заседание Банка Англии по монетарной политике. Предполагается, что ставки останутся на прежнем уровне также, как и объем стимулирующих мер. Британский фунт остается в узком диапазоне на фоне отсутствия драйверов для роста, а также сильных причин для снижения. Вероятно, что результат заседания ЦБ Великобритании не окажет заметного влияния на фунт.

Сегодня также будут озвучены данные по заявкам на пособие по безработице в США. Если данные окажутся в русле прогноза или хуже – это вряд ли окажет поддержку доллару.

Главное в новостях (время московское):
11:30 Великобритания Сальдо торгового баланса февраль - прогноз -9,1 млрд. фунтов; предыдущее значение -8,4 млрд. фунтов
14:00 Великобритания Решение Банка Англии по процентной ставке - прогноз 0,50%; предыдущее значение 0,50%
14:00 Великобритания Объём выкупа активов Банком Англии - прогноз 375 млрд. фунтов; предыдущее значение 375 млрд. фунтов
15:30 Канада Разрешения на строительство февраль - прогноз 5,1% м/м; предыдущее значение -12,9% м/м
15:30 Канада Индекс цен на жилье на первичном рынке февраль - прогноз 0,1% м/м; предыдущее значение -0,1% м/м
15:30 США Число первичных заявок на пособие по безработице 30 марта - 5 апреля - прогноз 285 000; предыдущее значение 268 000
17:00 США Объём оптовых запасов февраль - прогноз 0,1% м/м; предыдущее значение 0,3% м/м
17:30 США Изменение запасов природного газа 30 марта - 5 апреля - предыдущее значение -18 млрд. куб. футов
20:00 США Аукцион по размещению 30-летних облигаций казначейства - предыдущее значение 2,68% / 2,2

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets




ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 09.04.15 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара нашла поддержку после вчерашних распродаж на отметке 1.0750 и, если данные по заявкам на пособие по безработице окажутся в русле прогноза или хуже, можно ожидать ее отскока вверх.

Техническая картина:
Цена расположена ниже центральной линии полос Боллинджера ниже ЕМА 5, ЕМА 13, SMA 100, а также SMA 200. RSI расположен под уровнем в 50%, но указывает на ослабление снижения. MACD ниже нулевой отметки. Стохастики разворачиваются в зоне перепроданности. Индикаторы противоречат друг другу.

Торговые рекомендации. Продаём пару на сильных данных по заявкам с вероятной целью 1.0715 или покупаем на слабых с вероятной целью 1.0800, а затем 1.0890.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением аналитика



КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 09.04.2015 г.

Доллар приостановил рост в ожидании данных из США

Открытие торгов в Европе проходит с поддержкой американской валюты. Инвесторы продолжали отыгрывать вчерашнюю публикацию протокола ФРС. Но перед публикацией данных по заявкам на пособие по безработице рост доллара приостановился. Эти данные будет играть важную роль так либо поддержат позитивный настрой в отношении доллара, либо наоборот ослабят, так как заставит игроков вспомнить о том, что американская экономика в первом квартале замедлилась и вероятность повышения ставок в июне довольно сильно снизилась.

От решения Банка Англии по монетарной политике рынок ничего не ожидает. Ключевая процентная ставка будет оставлена на прежнем уровне 0.5%, а объем выкупа активов на отметке в 375 млрд фунтов. Движение стерлинга будет зависеть от данных по заявкам в Штатах, которые будут опубликованы в 15.30 МСК.

Пара EURUSD находится на уровне 1.0743 (-0.33%), GBPUSD - 1.4785 (-0.55%), USDJPY - 120.24 (+0.10%).

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets